¿Cuáles cree que son los principales elementos y motores que están afectando al sistema financiero, dentro del contexto que estamos viviendo actualmente?
Los principales factores que están repercutiendo y repercutirán tanto en los nuevos préstamos como en las carteras existentes son la persistente incertidumbre de las previsiones macroeconómicas y la evolución del comportamiento de los clientes. Todo ello se suma a un entorno ya complejo de tipos de interés negativos desde hace tiempo. Los bancos, sin embargo, desempeñan un papel crucial en la resistencia del sistema en esta fase. Están llamados a garantizar la liquidez necesaria a la economía real.
Las consecuencias, por el lado de los préstamos, consistirán en una fase de espera y una caída de la demanda inicial, que luego dará lugar a un aumento gradual de la demanda.
De hecho, durante el bloqueo se produjo un desplome del número de solicitudes (-40% en los préstamos a particulares), que ahora se están recuperando lentamente, y un deterioro de la calidad de la cartera, que llevará a un deterioro de la misma. Este deterioro se ha observado históricamente en las carteras de préstamos a particulares con un desfase respecto al deterioro de los fundamentos macroeconómicos (en particular, el PIB) bastante prolongado (en torno a 2-3 trimestres), lo que demuestra que el mercado italiano dispone de recursos muy fuertes de ahorro privado.
En este caso, sin embargo, lo que estamos viviendo es un choque macroeconómico, por lo que los efectos serán más significativos y, sobre todo, más cercanos, netos de las numerosas iniciativas gubernamentales de apoyo al consumidor (por ejemplo, moratorias).
En cuanto al comportamiento de los clientes, por otra parte, estamos asistiendo a un cambio significativo hacia preferencias más digitales (+20%) que está obligando a muchos actores a invertir en digitalización y ciberseguridad.
Una última cuestión que me gustaría destacar, que no es secundaria, son las medidas de apoyo al cliente. Lo que es diferente en esta crisis en comparación con crisis financieras anteriores es que los bancos se centran en la atención al cliente. Esto viene tanto de las lecciones de la crisis financiera de 2008 en la que el consumidor perdió completamente la confianza en el sistema bancario. Por tanto, esta crisis se convierte en una gran oportunidad para que todo el sistema bancario se redima.
En cuanto al tema digital, hemos observado una aceleración dada por el trabajo inteligente forzado, que ha cambiado el enfoque de los bancos tanto en sus empleados internos como en las inversiones estratégicas dirigidas hacia el exterior. Dentro de la visión que acaba de esbozar, en la que la preferencia del consumidor se ha desplazado hacia lo digital, ¿espera que, una vez superado el periodo de crisis, todo vuelva a ser como antes o habrá cambios?
Creo que, en este caso, la emergencia en curso fue un impulso. La contingencia del cierre, que supuso que la gente no pudiera acudir físicamente a las ventanillas de los bancos, ha cambiado de forma significativa y para muchos definitiva las preferencias y modalidades de interacción entre los consumidores y los bancos.d Esto será un punto fuerte para aquellos bancos, incluido el nuestro, que hace tiempo que invirtieron en procesos totalmente digitales y ahora tienen una ventaja competitiva significativa.
Por lo que respecta a los préstamos, se observa cómo los bancos están desarrollando estrategias integrales. Además de los tradicionales productos financieros avanzados, algunas entidades han puesto en marcha estrategias relacionadas con productos no financieros. ¿Cree que esta podría ser una tendencia que también afectará a los bancos a largo plazo?
Es difícil pensar que los productos no financieros vayan a considerarse básicos. Sin embargo, no cabe duda de que pueden contribuir a una estrategia de atención al cliente y, al mismo tiempo, generar un fuerte impacto positivo de marca.
Durante este periodo, los métodos de trabajo han cambiado, lo que probablemente le esté llevando a revisar sus procesos y dinámicas internas. ¿Qué impacto ha tenido esto en su figura y estructura?
El trabajo a distancia exigía necesariamente la revisión y el refuerzo de algunos procesos internos, así como un cambio radical de la mentalidad directiva. No hubo una transición suave, se requirió una gran capacidad de adaptación.